Америка:
• Рынок растет в последние дни в большей мере на ожиданиях понижения учетной ставки на завтрашнем заседании ФРС.
_
DJIA: +0,46%
S&P500: +0,37%
NASDAQ: +0,47%
_
Pre-Market: -0,25%.
_

_
Европа:
• Биржевые спекулянты в Европе небыли оригинальны, и соответствовали в общей тенденции сложившейся вчера на мировых финансовых рынках.
_
DAX: +0,76%
FTSE-100: +1,97%
_

_
Развивающиеся рынки:
• Вчера, после гэпа на открытии рост приостановился.
_
BRIC: +2,83%
MSCI EM: +2,06%
MSCI EM Eastern Europe: +1,38%
MSCI EM Latin America: +1,98%
_
iShares MSCI Emerg Mkts Index (EEM): +2,30%
Templeton Russia and East European Fund Inc. (TRF): +2,21%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +0,80%
_

_
Азиатские рынки:
• Смешанные, слабонегативные настроения, за исключением Китая.
• В Японии вышел плохой отчет по безработице.
_
Значения индексов на момент написания обзора:
Nikkei-225 (Japan): -0,28%
SSE Composite Index (China): +2,04%
BSE SENSEX (India): -0,27%
_

_
Нефть:
• Цены на нефть вчера вновь выросли до исторических максимумов на фоне продолжающегося падения доллара и сокращения поставок нефти из Мексиканского залива, в связи с ураганом.
• Утром наметилась коррекция. Фиксация прибыли на исторических максимумах.
_
NYMEX Crude Oil: 93,53$/BBL (+1,79%) контракт CL.X07
_

_
Сегодня утром фьючерсы на нефть: -0,90%
_
АДР:
• Котировки АДР в Америке и котировки локального рынка примерно сопостовимы.
_

_
FOREX:
• Доллар вчера обновил исторический минимум к Евро, сегодня корректируется.
• Сигналы не однозначные.
_

_
!!! Ликвидность:
• Уп-с! Денег нет.
• Остатки на корсчетах коммерческих банков упали до годовых минимумов.
• Ставки overnight выросли до 6,6%..8,0%.
• Ситуация с ликвидностью провальная.
_

_
Новости:
• Новостной фон негативный.
_
Рынок:
• Вчера никто не хотел роста. Азиаты и Американцы просто вынудили на гэп на открытии.
_
Технически:
• Рынок пробил исторический максимум. Задача закрепиться на этих уровнях.
• Локальные уровни поддержки: 2090, 2070, 2050 по индексу РТС.
• Глобальный уровень поддержки: 1900.
• Зона сопротивления: 2160-2200.
_
Ожидание:
• На утро сформировались разворотные сигналы к коррекции.
• Более того, какое бы решение не приняла завтра ФРС, оно будет воспринято негативно. Т.к. понижение ставки говорит о серьезности кризиса и рецессии. А сохранение ставки неизменной, даст толчок к продажам, т.к. расходится с ожиданиями рынка.
• Самое время играть на понижение.
_
Рекомендации:
• Спекулянтам: от продаж в акциях РАО и Сбербанка.
• С инвестиционными целями: Ждать коррекции до уровня поддержки 1900-1950 пунктов по индексу РТС, откуда покупки будут вновь оправданны.

Америка:
• Рост на американских площадках в среду был обеспечен акциями технологического сектора.
• Выделялись акции аукциона eBay (+4.5%) и поисковой системы Yahoo (+4%).
• При этом акции компаний традиционного сектора оставались нейтральными или умеренно корректировались, после выхода негативной статистики с рынка недвижимости.
• Продажи на первичном рынке жилья упали на 11% в ноябре, что наихудший показатель с апреля. Экономисты, напротив, ожидали рост продаж.
• Вышла, так же, статистика по доходам потребителей, которая оказалась хоть и положительной, но ниже ожиданий аналитиков.

DJIA: +0,01%
S&P500: +0,23%
NASDAQ: +0,75%

Pre-Market: +0,25%

Европа:
• Volvo продано крупнейшему частному автопроизводителю Китая, Geely Auto.
• Закрытие европейских фондовых площадок продемонстрировало смешанную картину, верно отразившую противоречивую ноябрьскую статистику рынка жилья в США, который был одним из основных двигателей индексов во 2-й половине дня.
• Негатив в виде снижения продаж новых домов и недостаточно сильного роста потребительского доверия американцев было уравновешено резким увеличением продаж вторичного жилья, а также ростом цен на сырье, в частности металлы, и ростом акций финансового сектора

DAX: +0,20%
FTSE 100: +0,82%

Развивающиеся рынки:
• Индикаторы развивающихся рынков показывают умеренно позитивные результаты.

BRIC: +1,42%
MSCI EM: +1,10%
MSCI EM Eastern Europe: +1,44%
MSCI EM Latin America: +0,97%

iShares MSCI Emerging Markets Index (EEM): +0,99%
Templeton Russia and East European Fund Inc. (TRF): -0,11%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +1,03%

Азиатские рынки:
• В Китае резкий рост на новостях, о скупке акций родительской компанией одного из крупнейших производителей строительных материалов China State Construction Engineering Corp. А так же рост в автомобильном секторе, на новостях о покупке китайцами и Volvo и Saab.
• Кроме того, сегодня в Азии наблюдается рост акций производителей микроэлектронных компонентов, и акций компаний сырьевого сектора. Оптимизм базируется на росте цен на микросхемы и на сырьевые товары.

Значения индексов на момент подготовки обзора:
Nikkei-225 (Japan): +1,53%
SSE Composite Index (China): +2,59% ( SSE100: +3,72%)
BSE SENSEX (India): ) -0,07%

АДР:
АДР на торгах в США продемонстрировали рост.

Нефть и сырьевые товары:
• В среду государственное Управление энергетической информации (EIA) сообщило о сокращении запасов нефтепродуктов в США. Запасы оказались меньше ожиданий, что привело к резкому росту биржевых цен на энергоносители.

NYMEX Crude Oil: 76.67 $/BBL (+2,96%)

Сегодня утром фьючерсы на нефть: +0,25%.

FOREX и валютный рынок:
• Доллар снизился к Евро и к корзине мировых валют, после выхода негативных данных о продажах недвижимости на первичном рынке недвижимости.
• Рубль укрепился к бивалютной корзине.

Ликвидность:

• Нетрадиционно, для предновогодней надели, упали остатки на корсчетах коммерческих банков. Это настораживает. Пока нет другой информации, будем относить негативную тенденцию на борьбу ЦБ с инфляцией и уплату корпоративных налогов.
• На этой неделе срок уплаты налогов: НДС, НДПИ, акцизов.

MosPrime Rate: 5.10 (+0,10 пт. )

Наиболее важные для рынка новости:

• Кудрин: Рост экономики России в 2010 году составит 2-3 процента. (Накануне глава Центрального банка РФ Сергей Игнатьев предположил, что экономика страны в 2010 году может вырасти более чем на 5%.)
• Кудрин: Правительство собирается ограничивать внешние займы госкорпораций и госкомпаний.

Позитивные новости: ОГК-3, Татнефть, Уралкалий.
Негативные новости: —

Внутренний новостной фон оценивается как смешанный, нейтральный.

Экономический календарь:
• 16:30 США Durable Goods Orders – Заказы на товары длительного пользования.
• 16:30 США Initial Jobless Claims – Первичные обращения за пособием по безработице за предыдущую неделю.

Рынок:
• Активность снижается. Желающих вести большую игру перед длинными каникулами уже нет.

Технически:
• Актуальный торговый диапазон 1200-1400 пунктов по индексу ММВБ.
• Рынок находится в боковом движении по краткосрочному и среднесрочному торговому горизонту.

Ожидание:
• Сигналы на утро смешанные, нейтральные.
• Ситуация не очевидная.

Рекомендации:
• Дейтрейдерам: Вне рынка.
• Среднесрочно: В деньгах.
• С инвестиционными целями: Удерживать долгосрочные инвестиционные портфели.

Америка:
• Рост на американских площадках в среду был обеспечен акциями технологического сектора.
• Выделялись акции аукциона eBay (+4.5%) и поисковой системы Yahoo (+4%).
• При этом акции компаний традиционного сектора оставались нейтральными или умеренно корректировались, после выхода негативной статистики с рынка недвижимости.
• Продажи на первичном рынке жилья упали на 11% в ноябре, что наихудший показатель с апреля. Экономисты, напротив, ожидали рост продаж.
• Вышла, так же, статистика по доходам потребителей, которая оказалась хоть и положительной, но ниже ожиданий аналитиков.

DJIA: +0,01%
S&P500: +0,23%
NASDAQ: +0,75%

Pre-Market: +0,25%

Европа:
• Volvo продано крупнейшему частному автопроизводителю Китая, Geely Auto.
• Закрытие европейских фондовых площадок продемонстрировало смешанную картину, верно отразившую противоречивую ноябрьскую статистику рынка жилья в США, который был одним из основных двигателей индексов во 2-й половине дня.
• Негатив в виде снижения продаж новых домов и недостаточно сильного роста потребительского доверия американцев было уравновешено резким увеличением продаж вторичного жилья, а также ростом цен на сырье, в частности металлы, и ростом акций финансового сектора

DAX: +0,20%
FTSE 100: +0,82%

Развивающиеся рынки:
• Индикаторы развивающихся рынков показывают умеренно позитивные результаты.

BRIC: +1,42%
MSCI EM: +1,10%
MSCI EM Eastern Europe: +1,44%
MSCI EM Latin America: +0,97%

iShares MSCI Emerging Markets Index (EEM): +0,99%
Templeton Russia and East European Fund Inc. (TRF): -0,11%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +1,03%

Азиатские рынки:
• В Китае резкий рост на новостях, о скупке акций родительской компанией одного из крупнейших производителей строительных материалов China State Construction Engineering Corp. А так же рост в автомобильном секторе, на новостях о покупке китайцами и Volvo и Saab.
• Кроме того, сегодня в Азии наблюдается рост акций производителей микроэлектронных компонентов, и акций компаний сырьевого сектора. Оптимизм базируется на росте цен на микросхемы и на сырьевые товары.

Значения индексов на момент подготовки обзора:
Nikkei-225 (Japan): +1,53%
SSE Composite Index (China): +2,59% ( SSE100: +3,72%)
BSE SENSEX (India): ) -0,07%

АДР:
АДР на торгах в США продемонстрировали рост.

Нефть и сырьевые товары:
• В среду государственное Управление энергетической информации (EIA) сообщило о сокращении запасов нефтепродуктов в США. Запасы оказались меньше ожиданий, что привело к резкому росту биржевых цен на энергоносители.

NYMEX Crude Oil: 76.67 $/BBL (+2,96%)

Сегодня утром фьючерсы на нефть: +0,25%.

FOREX и валютный рынок:
• Доллар снизился к Евро и к корзине мировых валют, после выхода негативных данных о продажах недвижимости на первичном рынке недвижимости.
• Рубль укрепился к бивалютной корзине.

Ликвидность:

• Нетрадиционно, для предновогодней надели, упали остатки на корсчетах коммерческих банков. Это настораживает. Пока нет другой информации, будем относить негативную тенденцию на борьбу ЦБ с инфляцией и уплату корпоративных налогов.
• На этой неделе срок уплаты налогов: НДС, НДПИ, акцизов.

MosPrime Rate: 5.10 (+0,10 пт. )

Наиболее важные для рынка новости:

• Кудрин: Рост экономики России в 2010 году составит 2-3 процента. (Накануне глава Центрального банка РФ Сергей Игнатьев предположил, что экономика страны в 2010 году может вырасти более чем на 5%.)
• Кудрин: Правительство собирается ограничивать внешние займы госкорпораций и госкомпаний.

Позитивные новости: ОГК-3, Татнефть, Уралкалий.
Негативные новости: —

Внутренний новостной фон оценивается как смешанный, нейтральный.

Экономический календарь:
• 16:30 США Durable Goods Orders – Заказы на товары длительного пользования.
• 16:30 США Initial Jobless Claims – Первичные обращения за пособием по безработице за предыдущую неделю.

Рынок:
• Активность снижается. Желающих вести большую игру перед длинными каникулами уже нет.

Технически:
• Актуальный торговый диапазон 1200-1400 пунктов по индексу ММВБ.
• Рынок находится в боковом движении по краткосрочному и среднесрочному торговому горизонту.

Ожидание:
• Сигналы на утро смешанные, нейтральные.
• Ситуация не очевидная.

Рекомендации:
• Дейтрейдерам: Вне рынка.
• Среднесрочно: В деньгах.
• С инвестиционными целями: Удерживать долгосрочные инвестиционные портфели.

Америка:
• Рост на американских площадках в среду был обеспечен акциями технологического сектора.
• Выделялись акции аукциона eBay (+4.5%) и поисковой системы Yahoo (+4%).
• При этом акции компаний традиционного сектора оставались нейтральными или умеренно корректировались, после выхода негативной статистики с рынка недвижимости.
• Продажи на первичном рынке жилья упали на 11% в ноябре, что наихудший показатель с апреля. Экономисты, напротив, ожидали рост продаж.
• Вышла, так же, статистика по доходам потребителей, которая оказалась хоть и положительной, но ниже ожиданий аналитиков.

DJIA: +0,01%
S&P500: +0,23%
NASDAQ: +0,75%

Pre-Market: +0,25%

Европа:
• Volvo продано крупнейшему частному автопроизводителю Китая, Geely Auto.
• Закрытие европейских фондовых площадок продемонстрировало смешанную картину, верно отразившую противоречивую ноябрьскую статистику рынка жилья в США, который был одним из основных двигателей индексов во 2-й половине дня.
• Негатив в виде снижения продаж новых домов и недостаточно сильного роста потребительского доверия американцев было уравновешено резким увеличением продаж вторичного жилья, а также ростом цен на сырье, в частности металлы, и ростом акций финансового сектора

DAX: +0,20%
FTSE 100: +0,82%

Развивающиеся рынки:
• Индикаторы развивающихся рынков показывают умеренно позитивные результаты.

BRIC: +1,42%
MSCI EM: +1,10%
MSCI EM Eastern Europe: +1,44%
MSCI EM Latin America: +0,97%

iShares MSCI Emerging Markets Index (EEM): +0,99%
Templeton Russia and East European Fund Inc. (TRF): -0,11%
Market Vectors Russia SBI (RSX): +1,03%

Азиатские рынки:
• В Китае резкий рост на новостях, о скупке акций родительской компанией одного из крупнейших производителей строительных материалов China State Construction Engineering Corp. А так же рост в автомобильном секторе, на новостях о покупке китайцами и Volvo и Saab.
• Кроме того, сегодня в Азии наблюдается рост акций производителей микроэлектронных компонентов, и акций компаний сырьевого сектора. Оптимизм базируется на росте цен на микросхемы и на сырьевые товары.

Значения индексов на момент подготовки обзора:
Nikkei-225 (Japan): +1,53%
SSE Composite Index (China): +2,59% ( SSE100: +3,72%)
BSE SENSEX (India): ) -0,07%

АДР:
АДР на торгах в США продемонстрировали рост.

Нефть и сырьевые товары:
• В среду государственное Управление энергетической информации (EIA) сообщило о сокращении запасов нефтепродуктов в США. Запасы оказались меньше ожиданий, что привело к резкому росту биржевых цен на энергоносители.

NYMEX Crude Oil: 76.67 $/BBL (+2,96%)

Сегодня утром фьючерсы на нефть: +0,25%.

FOREX и валютный рынок:
• Доллар снизился к Евро и к корзине мировых валют, после выхода негативных данных о продажах недвижимости на первичном рынке недвижимости.
• Рубль укрепился к бивалютной корзине.

Ликвидность:

• Нетрадиционно, для предновогодней надели, упали остатки на корсчетах коммерческих банков. Это настораживает. Пока нет другой информации, будем относить негативную тенденцию на борьбу ЦБ с инфляцией и уплату корпоративных налогов.
• На этой неделе срок уплаты налогов: НДС, НДПИ, акцизов.

MosPrime Rate: 5.10 (+0,10 пт. )

Наиболее важные для рынка новости:

• Кудрин: Рост экономики России в 2010 году составит 2-3 процента. (Накануне глава Центрального банка РФ Сергей Игнатьев предположил, что экономика страны в 2010 году может вырасти более чем на 5%.)
• Кудрин: Правительство собирается ограничивать внешние займы госкорпораций и госкомпаний.

Позитивные новости: ОГК-3, Татнефть, Уралкалий.
Негативные новости: —

Внутренний новостной фон оценивается как смешанный, нейтральный.

Экономический календарь:
• 16:30 США Durable Goods Orders – Заказы на товары длительного пользования.
• 16:30 США Initial Jobless Claims – Первичные обращения за пособием по безработице за предыдущую неделю.

Рынок:
• Активность снижается. Желающих вести большую игру перед длинными каникулами уже нет.

Технически:
• Актуальный торговый диапазон 1200-1400 пунктов по индексу ММВБ.
• Рынок находится в боковом движении по краткосрочному и среднесрочному торговому горизонту.

Ожидание:
• Сигналы на утро смешанные, нейтральные.
• Ситуация не очевидная.

Рекомендации:
• Дейтрейдерам: Вне рынка.
• Среднесрочно: В деньгах.
• С инвестиционными целями: Удерживать долгосрочные инвестиционные портфели.

Америка:
• Индекс Nasdaq позитивно отреагировал на отчет APPLE, но индексы DOW и S&P500 не проявили вчера оптимизма. Традиционный сектор экономики подвели Boeing и Coca-Cola, показавшие прибыли ниже ожиданий.
• Кроме вышеназванных, вчера до-, во время -, и после торгов отчитывалось не мало корпораций первой величины. Резюмируя результаты, получим умеренно позитивную картину, где больше половины отчетов оказались лучше ожиданий.

DJIA: -0,39%
S&P500: -0,05%
NASDAQ: +0,53%

Pre-Market: +0,25%

Европа:
• (Euronews) Без единой тенденции закрылись торги на европейских рынках акций после семи сессий роста. Настроения игроков определялись, главным образом, новостями из США. Квартальная отчетность крупных банков, таких как Morgan Stanley, крайне разочаровала аналитиков и спровоцировала массовые распродажи в европейском финансовом секторе. Но лидерами падения выступили акции горнодобывающих компаний на фоне дешевеющего сырья.

DAX: +0,54%
FTSE: +0,28%

Развивающиеся рынки:
• Восточноевропейские площадки не изменили своему амплуа, вновь продемонстрировав вдвое большую волатильность (читай риск), чем развивающиеся рынки в целом.
• Обобщающие же индикаторы рынков ЕМ показывают больше консолидацию, чем коррекцию.

BRIC: -1,25%
MSCI EM: -0,48%
MSCI EM Eastern Europe: -2,23%
MSCI EM Latin America: -0,11%

iShares MSCI Emerging Markets Index (EEM): -0,22%
Templeton Russia and East European Fund Inc. (TRF): -2,49%
Market Vectors Russia SBI (RSX): -0,83%

Азиатские рынки:
• Снижение курса йены это главный драйвер прироста на азиатских рынках сегодня.
• Лучше рынка чувствуют себя акции высокотехнологических компаний и автопроизводителей.
• Кроме того, опубликованная статистика по японскому экспорту показала хоть и негативные, но наилучшие значения в этом году. Темпы снижения экспорта существенно замедлились.
• Экономисты Asian Development Bank опубликовали прогноз в котором, они пересмотрели сценарий развития кризиса с “W-образного”, на “V-образный”. Вт так ))) (см. Bloomberg)

Значения индексов на момент подготовки обзора:
Nikkei-225 (Japan): +0,72%
SSE Composite Index (China): +0,26% ( SSE100: +0,42%)
BSE SENSEX (India): +1,52%

АДР:
Индикативно важные АДР Газпрома показали снижение -1,16%, что более умеренный результат, чем вчерашнее снижение на локальном рынке.

Нефть:
• Вести о том, что в резервы нефти в США на минувшей недели выросли, а запасы бензина сократились, спровоцировали снижение цен на “черное золото” к отметке в 66 долларов за баррель.

NYMEX Crude Oil: 65,40 $/BBL (-0,32%)

Сегодня утром фьючерсы на нефть: +0,1%

FOREX и валютный рынок:
• Доллар снижается к корзине валют. Что позитивно для котировок акций.

Ликвидность:
• (!) Резкий скачек по остаткам на корсчетах. Вероятно у спекулянтов денежного рынка вновь проявляется интерес к рублевым активам.
• Cтавки овернайт выросли почти на полпроцента до уровня в 7%.

MosPrime Rate: 6,92% (+0,38 пт. )

Новости:
• JPMorgan: Второй волны не будет.
• Новостной фон смещается в сторону оптимизма.

Экономический календарь:
• 10:45 Франция Business confidence – Индекс настроений в деловых кругах
• 12:00 Еврозона Euro-zone current account – Сальдо платежного баланса по текущим операциям
• 12:30 Великобритания Retail Sales – Розничные продажи.
• 16:30 США Initial Jobless Claims – Первичные обращения за пособием по безработице за предыдущую неделю
• До открытия торгов ожидаются отчеты: Microsoft, 3M, Ford Motor
• 18:00 США Existing home sales – Продажи на вторичном рынке жилья
• Во время и после торговой сессии отчетность: AT&T, eBay, American Express

Рынок:
• Настроения участников рынка смешанные, т.к. новости противоречивы, а явных ориентиров на рынке сейчас невидно.

Технически:
• Рынок несколько дней подряд тестирует на прочность уровень сопротивления 1000 пунктов по индексу ММВБ.

Ожидание:
• Баланс сигналов на утро в сторону роста.

Рекомендации:
• Дейтрейдерам: от покупок по фьючерсу на индекс.
• Среднесрочно: Удерживать сформированные позиции в бумагах первого эшелона.
• С инвестиционными целями: Удерживать ранее сформированные долгосрочные инвестиционные портфели.